Деньги

Историческая суть денег

С финансово-экономической точки зрения изобретение денег является таким же значим достижением, как, например, изобретение колеса. Без денег немыслимо представить себе полноценное развитие общества, ведь деньги по сути выступают в роли кровеносной системы экономики, благодаря им осуществляются расчёты между покупателями и товаропроизводителями, уплачиваются налоги, производятся накопления в виде сбережений, деньги давно уже вышли за пределы национальных экономик, что способствовало развитию мировой торговли, интернационализации производства и т.п. Давайте попробуем разобраться, в чём же заключается суть денег?

Деньги возникли очень давно – несколько тысячелетий тому назад, однако, в современной экономической науке до сих пор нет однозначного мнения относительно того, как возникли деньги. На текущий момент выделяют две основные теории происхождения денег: рационалистическую и эволюционную.

Сторонники рационалистической теории считают, что деньги возникли в результате соглашения между людьми, когда они осознали, что для миграции ценностей в товарообмене нужен специальный (специфический) инструмент.

Сторонники эволюционной теории считают, что деньги возникли не в результате договорённости, а в результате эволюции товарообменных отношений, когда из множества товаров выделился один, который и стал играть роль денег.

Невзирая на различия в теориях происхождения денег, суть денег заключается в том, что деньги – это специфический товар, который играет роль общего эквивалента.

Изначально один товар обменивался на другой. Но в таком обмене возникал ряд сложностей, в частности, необходимо было, чтобы два участника сделки были заинтересованы именно в обмене своих товаров. В противном случае к участию в сделке необходимо было привлекать других заинтересованных лиц и выстраивать долгие цепочки обмена. К тому же возникала проблема равноценности обмениваемых товаров (например, как обменять топор на лошадь? – ведь они имеют различную ценность).

Поэтому вскоре стали возникать «товары-посредники», в роли которых использовались различные предметы: мех (шкуры животных), соль, скот, украшения и т.п. Позже их заменили металлы: медь, бронза, золото, серебро. Изначально золото и серебро использовалось в виде порошка (песка) и слитков, но вскоре этот этап сменился чеканкой монет из драгоценных металлов. Дальнейшая эволюция форм и видов денег привела к возникновению бумажных денег, а на современном этапе развития общества – к возникновению кредитных и электронных денег.

Таким образом, деньги прошли длинный эволюционный путь, их формы и виды претерпели существенного изменения, тем не менее, суть денег осталась прежней – это общий эквивалент стоимости.

Современная суть денег

С момента отмены золотого стандарта или, скажем, с момента отмены обмена бумажных денег на золото, деньги потеряли внутреннюю стоимость, т.к. стоимость денег определялась стоимостью металла, из которого были изготовлены эти деньги, т.е. раньше их внутренняя стоимость соответствовала номиналу. Номинал современных денег существенно превышает себестоимость их изготовления (для изготовления стодолларовой купюры затраты составляют менее 10 центов).

В современных условиях суть денег заключается в функциях, которые выполняют деньги:

1. Мера стоимости. Суть денег заключается в том, что они являются инструментом для измерения стоимости товаров, работ, услуг. Благодаря деньгам мы можем оценить, сколько стоит тот или иной товар, можем посчитать его себестоимость, определить конечную цену реализации и т.п.
2. Средство обращения. Суть денег заключается в том, что они выступают в роли посредника в товарообменном процессе. При этом могут быть использованы различные виды денег: бумажные, электронные, кредитные (такие как векселя, чеки).
3. Средство платежа. Суть денег заключается в том, что они выходят за рамки товарооборота и осуществляют самостоятельное движение, т.е. их используют для выплат без обратной поставки товара (например, для уплаты налогов, выплаты процентов по ссуде и т.п.).
4. Средство накопления стоимости. Суть денег заключается в том, что они используются для формирования сбережений, которые являются важным элементом денежно-кредитной системы в части перераспределения денежных потоков от тех, у кого имеется излишек денежных средств, к тем, кто нуждается в средствах.
5. Мировые деньги. Суть денег заключается в том, что они, воплощая в себе все предыдущие четыре функции, участвуют в международных отношениях.

Психологическая суть денег

Итак, мы рассмотрели, что представляют собой деньги с экономической точки зрения. Но, справедливости ради, следует отметить, что все современные деньги базируются на доверии и гарантиях. Ведь в эпоху фиатных денег, в отличие от полноценных, деньги не имеют внутренней стоимости (стоимость банкноты определяется затратами на её изготовление, стоимость электронных денег – вообще абстрактна), поэтому номинал денежной единицы – это прежде всего элемент доверия. Доверия со стороны людей того, что денежная единица имеет ценность, и гарантий со стороны государства, что денежная единица используется как законное средство платежа на территории всей страны (ну а также за её пределами, когда речь идёт о международных расчётах).

Чем являются деньги для людей – каждый решает сам. Для кого-то – это ключ к благополучию и процветанию, для кого-то – средство реализации самых заветных идей, а для кого-то – цель всей жизни.

Вероятно, многие осознают тот факт, что суть денег заключается в том, что деньги – это не цель, а лишь всего-навсего – средство.

История возникновения и развития денег

История возникновения и развития денег свидетельствует, что они прошли долгий путь эволюции от товарных денег к обеспеченным, затем к фиатным (символическим) кредитным деньгам, на которых сегодня базируются все современные денежные системы. Однако они, как и раньше, остаются сущностной формой рыночного хозяйства, знаком стоимости, только выполняют эту роль как идеальный знак всеобщего эквивалента. С переходом к новому этапу товарного производства деньги, как экономическая категория, не исчезают. Меняется их форма, виды, функции, модифицируется сущность, меняются методы определения цены, потребности в деньгах и т.п.

После демонетизации золота, когда окончательно была потеряна связь между ценами на золото и ценами других товаров, банковская система полностью перешла на использование кредитных денег.

Несмотря на различия в подходах разных научных школ, в современной науке преобладает точка зрения, что деньги являются продуктом товарного производства и отражают общественные отношения.

Деньги по своей природе являются исторически определенной формой экономических отношений. Это историческая категория, возникшая с развитием товарных отношений. Вместе с тем, это развивающаяся категория, которая на каждом этапе товарного производства наполняется новым содержанием.

В современной практике все деньги имеют кредитный характер, то есть являются кредитными по определению. Поэтому, когда мы говорим о формах денег, то их вполне обоснованно следует назвать кредитными. Когда же речь идет о сущностных характеристиках денег и о характере их эмиссии, такое понимание кредитных денег уже недостаточно полно отражает современную денежную систему. Основанная на механизмах частичного резервирования и рефинансирования, банковская система способна сама эмитировать деньги и благодаря денежному мультипликатору увеличивать их предложение. Поэтому основная часть денег, которая обращается в экономике, по своей экономической природе является депозитными деньгами, то есть созданными самой банковской системой.

Суть депозитной эмиссии денег заключается, с одной стороны, в увеличении центральным банком кредитных вложений (рефинансирования) путем выдачи займов, которые повышают остатки на счетах банков, а с другой — в создании коммерческими банками безналичных платежных средств под депозитные счета своих клиентов до востребования.

В научной литературе наряду с понятием «депозитные деньги» встречается определение эндогенных и экзогенных денег. Согласно такому определению, экзогенные деньги создает эмиссионный (центральный) банк, а эндогенные деньги под влиянием денежно-кредитной политики центрального банка эмитируют коммерческие банки. Кроме депозитных денег, которые в разных странах составляют от 50 до 70% общей денежной массы, современные деньги представлены также наличными в виде банкнот и монет. В экономической практике в зависимости от эмитента выделяют центральные деньги и деньги коммерческих банков.

Важным вопросом экономической теории является обеспечение современных денег, под которым иногда понимают всю совокупность товаров и услуг, которые предоставляются субъектами хозяйствования в течение определенного времени. Иногда встречаются предложения в качестве такого обеспечения использовать национальное богатство, золотовалютные резервы центрального банка и тому подобное. С практической точки зрения обеспечением современных денег являются активы банковской системы: активы центрального банка — для эмиссии банкнот и активы коммерческих банков — для безналичной эмиссии, а оборот денег происходит благодаря доверию населения страны к их эмитенту. С точки зрения теории, обеспечением современных денег является наличие гарантированного спроса на них вследствие денежной монополии государства.

Современные деньги не имеют внутренней стоимости, что обусловлено их кредитной природой. Как долговые обязательства отдельных субъектов рыночной экономики (центрального и коммерческих банков, других коммерческих структур), деньги базируются на экономическом потенциале и авторитете этих субъектов, а потому получают соответствующее доверие рынка к ним как к реальной ценности. Доверие к кредитным деньгам поддерживается предоставлением государством неполноценным деньгам статуса законных платежных средств, проведением соответствующей экономической и монетарной политики, созданием системы страхования банковских депозитов и системы банковского надзора. Обеспечение доверия к деньгам придает им специфическую форму стоимости — покупательную способность.

Определение сущности денег

Деньги (Money) — экономическая категория, отражающая сложную систему общественных отношений, прежде всего, экономических, между государством, субъектами хозяйствования и физическими лицами как участниками воспроизводственных процессов по поводу установления ценовых соотношений между отдельными товарами, осуществления платежей и расчетов, накопления и сохранения финансовых ресурсов, а также движения капитала как внутри страны, так и за ее пределами. Иногда деньги рассматривают в очень узком смысле как национальные знаки стоимости, которые выпускает государство принудительным курсом, что характеризует юридический, а не экономический подход.

Определение сущности денег является одним из наиболее сложных и дискуссионных вопросов экономической теории. До последнего времени было принято считать, что отечественные ученые ориентируются на разработанный К. Марксом классический подход к определению сущности денег как товара особого рода, основанный на понимании денег как экономической категории в соответствии с трудовой теорией стоимости. Однако в последние годы в связи с практическим использованием в системе монетарного регулирования исключительно современного варианта количественной теории денег произошел резкий переход многих отечественных ученых на позиции именно этой теории.

Взгляды зарубежных ученых, отстаивающих позиции количественной теории денег, относительно сущности денег несколько отличаются от отечественных подходов, характеризуются прагматизмом и функционально-прикладной направленностью. В зарубежной литературе существуют три подхода к оценке сущности денег, основанные на их определении, как:

1. счетных единиц;

2. финансовых активов;

3. на характеристике выполняемых функций.

Согласно первому подходу, основатель монетаризма М. Фридман характеризовал деньги как то, «почему мы предоставляем численную величину с помощью обусловленной процедуры; это не то, что уже существует в природе и должно быть открыто».

Представители второго подхода приравнивают деньги к финансовым активам или финансовым инструментам. Дж. Д. Сакс и Ф.Б. Ларрен считают, что деньги — это система финансовых активов (наличные, банковские счета, дорожные чеки и другие инструменты) со специфическими характеристиками, отличающими их от других видов финансовых требований. Подобно другим видам финансовых активов деньги дают право распоряжаться ресурсами. Однако, в отличие от этих активов, они имеют специфическое свойство: они могут использоваться для осуществления операций.

Согласно третьему подходу сущность денег определяется исходя из выполняемых ими функций. К.Р. Макконнелл и С.Л. Брю считают, что все, что выполняет функции денег, и является деньгами. Е. Долан считает, что деньги — это средство оплаты товаров и услуг, средство измерения стоимости, а также средство сохранения стоимости. Представители австрийской экономической школы определяют деньги как товар, который служит в качестве средства обмена.

Сущность денег не может быть выведена из их функций. Функции, то есть направления применения, производные от денег как от социального явления. Сущность денег первична, а функции денег вторичные. Функция денег — это определенное назначение денег по обслуживанию движения ценности (стоимости) в процессе воспроизведения.

Современные деньги имеют сложную социально-экономическую природу. Они являются продуктом общественного развития, а потому имеют материальную природу. С точки зрения формы существования деньги имеют кредитный характер и выступают в форме кредитных денег, одной из разновидностей которых являются депозитные деньги. И в этом сложном позиционировании они являются первоосновой рыночной системы хозяйствования, определяют тенденции развития экономических и общественных отношений, характер и динамику процесса общественного воспроизводства.

Современные деньги одновременно является объектом, целью, средством и инструментом экономических отношений, а реальная ценность денег определяется законами денежного обращения.

В качестве объекта экономических отношений деньги отражают устойчивую систему общественных отношений между людьми, свойственную рыночной экономике. Они эволюционируют вместе с системой производственных отношений. На каждом этапе развития экономических отношений деньги приобретают новые сущностные характеристики и специфические черты.

Как цель экономической (хозяйственной) деятельности деньги опосредствуют получение и выражают доходы различных групп участников рыночного процесса, и в этом смысле они являются средством реализации экономических интересов.

Как счетные единицы, средство платежа и средство обращения деньги выполняют техническую функцию, выступая инструментом, который опосредствует экономический и платежный оборот.

Функции денег

Такое определение сущности денег охватывает не только их содержание, но и социально-экономическое назначение, что позволяет охарактеризовать функции денег в процессе их существования и развития, в которых и находит воплощение множественность форм проявления денег.

В классической политической экономии функции денег наиболее полно были сформулированы К. Марксом, который выделял пять функций: мера стоимости, средство обращения, средство образования сокровищ, средство платежа, мировые деньги. Иногда в экономической литературе встречается точка зрения, что К. Маркс обосновал существование только трех функций: мера стоимости, средство обращения и собственно денег, которую сегодня иногда называют финансовой функцией. В рамках третьей функции денег, якобы, происходит ее расщепление на три подфункции: средство образования сокровищ, средство платежа и мировые деньги. Однако большинство ученых не поддерживают такой подход и выделяют пять функций.

В отечественной литературе господствует подход, согласно которому выделяется пять функций денег:

• мера ценности;
• средство обращения;
• средство платежа;
• средство сохранения и накопления ценности;
• мировые деньги.

В западной экономической литературе точек зрения по количеству функций денег и их названию еще больше. Основные различия в определении сущности денег и их функций отдельными научными школами обусловлены динамичным развитием рыночной экономики, разнообразием и усложнением форм взаимодействия субъектов хозяйствования, расширением глобализационных процессов, в т.ч. созданием глобального финансового рынка. В эпоху классического капитализма денежно-кредитная сфера и денежный оборот играли вспомогательную роль и выполняли обслуживающие функции. Однако в современном мире деньги превратились в движущую силу экономики, а финансовый сектор стал самостоятельным элементом экономической системы государства. Это и обусловило изменения, как в определении сущности денег, так и в характеристике выполняемых ими функций, их формах и видах.

Наиболее существенно современные экономические процессы повлияли не столько на сущность, сколько на виды и функции денег. Это дает ученым основания говорить о трансформации (модификации) сущности и функций денег.

Современные деньги, не имея собственной стоимости, выполняют функции не меры стоимости, а меры ценности (сравнения ценности), в которой они позволяют измерить и выразить ценность отдельных товаров, формируя систему цен. Некоторые ученые определяют эту функцию как функцию средства счета (учета).

Реализация функции меры ценности, позволяя определить цены товаров, создает условия для осуществления обменных операций и на основе обращения денег обеспечивает хозяйственный оборот. В этой функции деньги способствуют обмену товаров, после чего те покидают сферу обращения, тогда как деньги продолжают оставаться в обращении. Развитие рыночной экономики приводит к тому, что значительная часть товаров продается в кредит, создавая тем самым специфическую форму движения денег — без опосредования движением товара. Кредит, заполнив разрыв во времени между движением товаров и деньгами и стремясь свести его к минимуму, создал новую форму движения денег — средство обращения на основе кредита. Кредитная операция становится эмиссионной. В такой ситуации функция денег как средства обращения становится очень похожей на функцию средства платежа, что позволило некоторым ученым объединить их в одну.

Исторически и логически функция средства обращения возникла ранее функции средства платежа. Однако сегодня функция платежа преобладает над функцией денег как средства обращения. Существенно изменилось содержание функции образования сокровищ или как ее еще называют, средства накопления. Дело в том, что в условиях развития рынка, основанного на количественной теории денег, обязательным атрибутом экономики стала инфляция. Поэтому актуальным становится не просто сохранение или накопление денег, а сохранение их покупательной способности (ценности). Кроме того, развитие денег как капитала требует приумножения их количества путем реализации определенных стратегий инвестирования, позволяющие сохранить покупательную способность денег. Такие процессы возможны на основе использования эффективной процентной ставки. Если раньше, в эпоху золотых денег, функция накопления была достаточно простой, то сегодня она усложнилась до неузнаваемости. Современная денежная политика государства и финансовые стратегии корпоративного сектора построены на необходимости сохранения и накопления ценности, то есть на максимально полном учете и реализации этой функции денег. В связи с ее сложностью, она имеет разные названия: средство образования сокровищ, средство накопления, средство сохранения ценности (стоимости), форма накоплений, средство сбережения и сохранения стоимости.

Практика денежного обращения и денежного регулирования подтверждает, что в современных условиях содержание функции денег как средства накопления наиболее полно отражает ее название: «средство сохранения и накопления ценности». В таком определении данная функция отражает процессы накопления ценности, выраженной в деньгах, а также глубокие сущностные процессы формирования и движения финансового капитала, то есть отражает суть денег как капитала. Реализация этой функции сегодня позволяет обеспечить динамичное развитие финансовых рынков и финансового сектора в целом.

Особого внимания заслуживает исследование функции мировых денег. Характеризуя мировые деньги, некоторые ученые делают вывод, что деньги, выполняя эту функцию, повторяют предыдущие четыре функции, а сферой их использования является внешняя торговля и обслуживание внешнеэкономической деятельности. Это, по их мнению, дает основание отказаться от выделения функции мировых денег и отождествить их с национальными денежными единицами определенных государств.

Поскольку современные деньги не имеют внутренней стоимости, представители отечественных теорий денег все реже используют понятие «стоимость денег», а их взгляды базируются на признании категории «ценность денег», которая имеет двойной характер:

1. Деньги имеют ценность как собственно деньги;
2. Деньги имеют ценность как капитал.

При этом ученые отмечают, что ценность денег как денег формируется в процессе их обмена на реальные блага, приобретая характер покупательной способности, под которой понимают определенное количество товаров и услуг, которое можно приобрести за денежную единицу. При таком подходе покупательная способность денег непосредственно связана с их спросом и предложением и формирует такие характерные для монетаристской экономики процессы как инфляция и дефляция.

В отличие от ценности денег, собственно как денег, деньги, как носитель капитала, приобретают свою ценность на денежном рынке и рынке капиталов под влиянием спроса и предложения, а показателем, позволяющим определить эту ценность, является уровень процента.

Для современной научной мысли наиболее характерными положениями относительно стоимости денег являются:

• отказ от признания денег товаром;
• признание материальной природы и кредитного характера денег;
• признание понятия ценности денег, а не их стоимости;
• признание современных денег носителями меновой стоимости;
• признание покупательной способности денег и процента как параллельных показателей ценности денег в двух их статусах;
• признание валютного курса как цены национальных денег на мировых рынках.

Современные кредитные деньги имеют цену, точнее множественность цен, но не имеют стоимости, поскольку отпала необходимость в общем эквиваленте, а цена товаров находит свое выражение в знаках стоимости. При этом относительная стоимость (ценность) денег определяется тремя параметрами: покупательной способностью, валютным курсом и нормой процента, которые и следует считать разными видами цены денег в зависимости от выполняемых ими функций. При этом повышение нормы процента и снижение валютного курса подчинены росту покупательной способности денег, вследствие чего относительная стоимость денег растет. В противном случае, относительная стоимость и покупательная способность денег будут снижаться.

Выбор того или иного показателя цены денег тесно связан с назначением и реализацией определенной функции денег. Так, при выполнении функций денег как меры ценности и средства обращения, их ценой является индекс цен (покупательная способность), поэтому объектом управления с точки зрения центрального банка должны быть стабильность цен или уровень инфляции. При осуществлении внешнеэкономической деятельности ценой денег будет валютный курс, а объектом управления — система валютного регулирования.

Для реализации функций денег как средства платежа и средства сохранения и накопления ценности центральный банк на основе таргетирования денежных агрегатов должен обеспечить сбалансированность спроса и предложения денег и относительную стабильность их покупательной способности. При осуществлении экспортно-импортных операций и международных платежей формой цены денег будет валютный курс.

Для реализации функции средства сохранения и накопления ценности, в которой ценой денег является уровень процента и валютный курс, центральный банк должен обеспечить соответствующую процентную и валютную политику, а также стабильность функционирования всей финансовой системы.

Характеризуя сущность денег, следует иметь в виду, что, несмотря на то, что это общая, фундаментальная категория товарного производства, благодаря механизмам функционирования национальных экономик, деньги трансформируются в национальные денежные единицы. Однако, как считают некоторые ученые и практики, наступает время, когда благодаря глобальной экономике сфера применения национальных денежных единиц существенно сужается.

Свойства денег

К. Маркс характеризовал суть денег как систему овеществленных общественных отношений. В его теории деньги — это особый товар, стихийно выделившийся из товарного мира, всеобщий эквивалент, специфическая форма стоимости всех других товаров — «кристаллизация меновой стоимости». Согласно марксистской точки зрения, сущность денег как экономической категории находит проявление в единстве трех их свойств:

1. всеобщей непосредственной обменности;

2. самостоятельной формы меновой стоимости;

3. внешней вещественной меры труда.

В настоящее время выделяют следующие основные свойства денег:

• стабильность ценности;
• экономичность;
• продолжительность использования;
• однородность;
• надежность;
• делимость;
• портативность;
• защищенность.

Стабильность ценности денег находит свое проявление в их покупательной способности. Любая форма денег, если они обесцениваются, не может эффективно выполнять свои функции. Экономичность денег позволяет минимизировать расходы общества на их изготовление и обеспечение потребностей оборота.

С целью обеспечения продолжительности использования деньги изготавливают из прочной, износостойкой бумаги и в виде монет. Однородность денег является свойством, которое требуется от всех форм денег. На практике различные формы денег оказываются неоднородными в силу разного уровня доверия к их эмитентам. Если доверие к центральному банку выше, чем к коммерческим банкам, то экономические агенты будут отдавать предпочтение наличным перед банковскими (депозитными) деньгами. Надежность депозитных денег тоже неодинакова, поскольку каждый банк имеет свой уровень ликвидности и финансовой стабильности. Однако и банкноты центрального банка в условиях кризиса могут терять доверие субъектов рынка, что проявляется в их замене иностранной валютой.

Делимость денег требует, чтобы при осуществлении платежей они могли легко делиться на любые части. С этой целью деньги изготавливаются разных номиналов, а денежная единица делится на равные части, как правило, на 100. Портативность денег заключается в обеспечении удобства их использования в повседневной жизни. С каждой новой формой, которую приобретали деньги в процессе исторического развития, их портативность возрастала. Портативность банкнот была выше портативности монет, а портативность пластиковых карт оказалась еще выше. С целью обеспечения защищенности денег от подделки центральные банки разрабатывают организационные, технические, технологические, правовые и другие системы защиты банкнот от подделки, а банковские счета — от несанкционированного доступа.